Porcentagem de estoques abaixo da média móvel de 200 dias agora em níveis de overstrow históricos 23 de janeiro de 2008 7:05 PM Mostra a porcentagem de estoques acima do nível de suporte-chave da média móvel de 200 dias - um nível-chave para técnicos. Isso parece ser um gráfico histórico que retorna (uma vez que não há anos rotulados no gráfico), mas volta para quando o SampP foi avaliado nos anos 200. Sem datas exatas, não tenho a certeza de que exatamente o ponto de partida corresponde a cada data, mas parece que somos níveis não vistos desde o pior de 2002, o pior de 2001 e o pior de 1987. EDITAR. O leitor apontou que o enorme pico no início do gráfico foi em 1987, já que o SampP 500 estava no início dos anos 200 no início de 1987. Parece que ainda estamos melhorando do que 1987, e um pouco melhor do que a correção dos primeiros anos de 90 nos estoques, mas Agora estamos em linha (ou talvez um pouco pior) do que em 2002 e 2001. Então, em uma palavra, é ruim por aí. (Eu suponho que o enorme pico no início do gráfico foi durante a década de 1930 - obviamente Grandes Depressões não são tempos para investir em ações) Essencialmente, 8 de cada 10 ações estão agora quebradas, abaixo da média móvel de 200 dias. Este é um nível onde você normalmente vendeu um estoque, pois está quebrado todo o suporte a longo prazo. Mas, obviamente, isso significa que você ficará com quase nada para segurar, o que, por exemplo, um fundo mútuo não pode realmente fazer. Mas, para comerciantes independentes ou hedge funds, eles geralmente limparão um estoque uma vez que ele quebrou esse nível. Para aqueles que estiveram lendo um tempo, você sabe que eu começo a coceira para vender quando um estoque quebra até mesmo sua média móvel de 50 dias, pois isso normalmente avança mais fraqueza. Mas dentro dos limites deste fundo, a venda quando uma ação quebrar esse nível teria me deixado com uma ação, Illumina (NASDAQ: ILMN) ironicamente, o terceiro estoque mais caro que eu possuo (PE Ratio for Portfolio). Apenas um outro exemplo de como é difícil jogar este mercado - por que algo de tão alto valor permanece impermeável está além de mim. Obviamente, um caixa com 95 ações com um portfólio de ações realmente não funcionaria nos limites da execução de um fundo mútuo. Mas para o FundmyHedgefund talvez fosse. Então fiquei curioso como a porcentagem do portfólio estava suspensa. Se o mercado global for cerca de 20 o que a porcentagem de posições longas no fundo está acima de sua média móvel de 200 dias. Aqui estão os símbolos (de 52 posições longas, eu estou incluindo CNH Global como uma posição desde que eu segurei isso entrando no dia) ( Note, indo para hoje, tanto a AAPL como a CNH mantêm esta distinção, mas não mais) BLK (apenas menos de 50 dias e segurando como uma pedra) FCN (pouco menos de 50 dias e segurando como uma pedra) FSLR ILMN (mais de 50 dias) MOS (direito Cerca de 50 dias) Alguns nomes eram muito jovens (IPOs recentes) para ter médias móveis de 200 dias para que eu não pudesse dizer onde eles estavam. Então, acima, temos 30 de 52 nomes ou uma exposição de 58 a ações ao longo da média móvel de 200 dias. Tenha em mente, além da AAPL e da CNH, também perdimos o GOOG e o CLB hoje - todos os quatro quebrando abaixo deste nível-chave na negociação matinal. Então, quarta-feira, essa análise teria mostrado 34 dos 52 nomes (65). Quão rápido fica pior. Um meio tipo de pessoa seria dizer que é uma porcentagem muito boa e, apesar de algumas semanas horríveis, essas ações no fundo sustentaram melhor do que o mercado como um todo, por quase 3: 1 margem Um tipo meio vazio de pessoa diria , Bem, isso apenas dá a esses estoques mais espaço para cair para recuperar o atraso do mercado Leia o artigo completo Este artigo é para membros PRO SOMENTE Obtenha acesso a este artigo e 15.000 artigos PRO exclusivos de 200m Interessado em atualizar para PRO Reservar um compromisso Com um gerente de conta PRO para ver se PRO é ideal para você. Sim, estou interessadoPercado acima da percentagem média móvel acima da média móvel média A percentagem de ações negociadas acima de uma média móvel específica é um indicador de largura que mede a força interna ou a fraqueza no índice subjacente. A média móvel de 50 dias é usada para o prazo de curto e médio prazo, enquanto as médias móveis de 150 dias e 200 dias são usadas para o prazo de médio e longo prazos. Os sinais podem ser obtidos a partir dos níveis de elevação do nível de avanço, cruzados acima de 50 e divergências bullishbearish. O indicador está disponível para o Dow, Nasdaq, Nasdaq 100, NYSE, SampP 100, SampP 500 e SampPTSX Composite. Os usuários de Sharpcharts podem traçar a porcentagem de ações acima de sua média móvel de 50 dias, média móvel de 150 dias ou média móvel de 200 dias. Uma lista completa de símbolos é fornecida no final deste artigo. O Cálculo do Cálculo é direto. Basta dividir o número de ações acima de sua média móvel do XX-dia pelo número total de ações no índice subjacente. O exemplo da Nasdaq 100 mostra 60 ações acima da média móvel de 50 dias e 100 ações no índice. A porcentagem acima de sua média móvel de 50 dias é igual a 60. Como o gráfico abaixo mostra, esses indicadores flutuam entre zero por cento e cem por cento com 50 como a linha central. Interpretação Este indicador mede o grau de participação. A amplitude é forte quando a maioria das ações em um índice está negociando acima de uma média móvel específica. Por outro lado, a amplitude é fraca quando a minoria das ações está negociando acima de uma média móvel específica. Existem pelo menos três maneiras de usar esses indicadores. Primeiro, os cartistas podem obter um viés geral com os níveis globais. Um viés de alta está presente quando o indicador está acima de 50. Isso significa que mais de metade dos estoques no índice estão acima de uma média móvel em particular. Um preconceito de baixa está presente quando abaixo de 50. Em segundo lugar, os carlos podem procurar níveis de sobrecompra ou sobrevenda. Estes indicadores são osciladores que flutuam entre zero e cem. Com um alcance definido, os chartists podem procurar níveis de sobrecompra perto do topo do intervalo e níveis de sobrevenda perto do fundo do intervalo. Terceiro, as divergências de alta e baixa podem antecipar uma mudança de tendência. Uma divergência de alta ocorre quando o índice subjacente se move para uma nova baixa e o indicador permanece acima da baixa anterior. A força relativa no indicador às vezes prefigura uma reversão de alta no índice. Por outro lado, uma divergência de baixa forma quando o índice subjacente registra uma maior alta e o indicador permanece abaixo do seu alto anterior. Isso mostra fraqueza relativa no indicador que às vezes pode anunciar uma reversão de baixa no índice. 50 Limiar O limite de 50 funciona melhor com a porcentagem de ações acima de suas médias móveis mais longas, como 150 dias e 200 dias. A porcentagem de ações acima de sua média móvel de 50 dias é mais volátil e cruza o limite 50 com mais freqüência. Essa volatilidade torna mais propenso a whipsaws. O gráfico abaixo mostra o SampP 100 acima do MA de 200 dias (OEXA200R). A linha azul horizontal marca o limite 50. Observe como esse nível atuou como suporte quando o SampP 100 estava mais inclinado em 2007 (seta verde). O indicador quebrou abaixo de 50 no final de 2007 e o nível 50 transformou-se em resistência em 2008, que é quando o SampP 100 estava em uma tendência de baixa. O indicador avançou acima do limite de 50 em junho-julho de 2009. Mesmo que a porcentagem de ações acima de sua SMA de 200 dias não seja tão volátil quanto a porcentagem de ações acima de SMA de 50 dias, o indicador não é imune a whipsaws. No gráfico acima, houve vários cruzamentos em agosto-setembro de 2007, novembro-dezembro de 2007, maio-junho de 2008 e junho-julho de 2009. Esses cruzamentos podem ser reduzidos aplicando uma média móvel para suavizar o indicador. A linha rosa mostra o SMA de 20 dias do indicador. Observe como essa versão suavizada ultrapassou o limite de 50 vezes. OverboughtOversold O percentual de ações acima de SMA de 50 dias é mais adequado para níveis de sobrecompra e sobrevenda. Devido à sua volatilidade, este indicador passará para os níveis de sobrecompra e sobrevenda mais frequentemente do que os indicadores com base em médias móveis mais longas (150 dias e 200 dias). Assim como os osciladores de momentum, este indicador pode se tornar sobrecompra numerosas vezes em uma forte tendência de alta ou sobrevenda muitas vezes durante uma forte tendência de baixa. Portanto, é importante identificar a direção da tendência maior de estabelecer um viés e negociar em harmonia com a grande tendência. As condições de sobrevenda a curto prazo são preferidas quando a tendência a longo prazo é aumentada e as condições de sobrecompração de curto prazo são preferidas quando a tendência a longo prazo está baixa. A análise básica de tendências pode ser usada para determinar a tendência do índice subjacente. O gráfico abaixo mostra o SampP 500 acima do MA de 50 dias (SPXA50R) com o SampP 500 na janela inferior. Uma média móvel de 150 dias é usada para determinar a tendência maior para o SampP 500. Observe que o índice cruzou acima do SMA de 150 dias em maio e apresentou uma tendência maior nos próximos 12 meses. Com uma tendência de alta geral em andamento, as condições de sobrecompra foram ignoradas e as condições de sobrevenda foram usadas como oportunidades de compra. Em geral, as leituras acima de 70 são consideradas sobrecompra e as leituras abaixo de 30 são consideradas sobrevendidas. Esses níveis podem variar para outros índices. Primeiro, observe como o indicador se tornou sobrecompra várias vezes de maio de 2009 a maio de 2010. As leituras múltiplas de sobrecompra são um sinal de força e não de fraqueza. Em segundo lugar, observe que o indicador ficou sobrevendido apenas duas vezes ao longo de um período de 12 meses. Além disso, essas leituras de sobrevenda não duraram muito. Isso também é um testemunho da força subjacente. Simplesmente tornar-se sobrevendido nem sempre é um sinal de compra. Muitas vezes, é prudente esperar por uma subida dos níveis de sobrevenda. No exemplo acima, as linhas pontilhadas verdes mostram quando o indicador cruzou para trás acima do limite 50. Também é possível que outro sinal dispare quando o indicador mergulhou abaixo de 35 em novembro. O próximo gráfico mostra o SampP 100 acima de 50 dias MA (OEXA50R) com o SampP 100 na janela inferior. Este é um exemplo do mercado do urso porque o OEX estava negociando abaixo do SMA de 150 dias. Com a maior tendência para baixo, as condições de sobrevenda foram ignoradas e as condições de sobrecompra foram usadas como vendas de alertas. Um sinal de venda consiste em duas partes. Primeiro, o indicador deve tornar-se sobrecompra. Em segundo lugar, o indicador deve se mover abaixo do limite 50. Isso assegura que o indicador tenha começado a enfraquecer antes de fazer um movimento. Apesar deste filtro, ainda haverá whipsaws e sinais ruins. Existem três sinais visíveis no quadro abaixo. A seta vermelha mostra a condição de sobrecompra e a linha pontilhada vermelha mostra o movimento subsequente abaixo de 50. O primeiro sinal não funcionou bem, mas os outros dois se mostraram bastante oportunos. Divergências BullishBearish As divergências acuradas e baixas podem produzir grandes sinais, mas também são propensas a muitos sinais falsos. A chave, como sempre, é separar sinais robustos de sinais ineficazes. Pequenas divergências podem ser suspeitas. Estes geralmente se formam em um período de tempo relativamente curto, com pouca diferença entre os picos ou as calhas. As pequenas divergências de baixa em uma forte tendência de alta dificilmente anteciparão fraqueza significativa. Isto é especialmente verdadeiro quando os picos divergentes excedem 70. Pense nisso. Breadth ainda favorece os touros se mais de 70 de ações estiverem negociando acima de uma média móvel designada. Da mesma forma, pequenas hipóteses de alta tendência em baixas tendas são improváveis de antecipar uma grande inversão de alta. Isto é especialmente verdadeiro quando as calhas divergentes se formam abaixo de 30. O tamanho ainda favorece os ursos quando menos de 30 dos estoques estão negociando acima de uma média móvel especificada. Maiores divergências têm maiores possibilidades de sucesso. Maior refere-se ao tempo decorrido e à diferença entre os dois picos ou depressões. Uma divergência acentuada cobrindo dois meses ou mais é mais provável que funcione, do que uma divergência superficial cobrindo 1-2 semanas. O gráfico abaixo mostra o Nasdaq Acima de 50 dias MA (NAA50R) com o Nasdaq Composite na janela inferior. Uma grande divergência de alta, formada entre novembro de 2009 e março de 2010. Mesmo que as calhas fossem abaixo de 30, a divergência se estendeu ao longo de três meses e a segunda calha estava bem acima da primeira calha (setas verdes). O movimento subsequente acima de 50 confirmou a divergência e anunciou a manifestação de final de maio a início de junho. Uma pequena divergência de baixa foi formada em maio-junho e o indicador foi abaixo de 50 no início de julho, mas esse sinal não prenunciou um declínio prolongado. A tendência de alta de Nasdaq era muito forte e o indicador voltou atrás de 50 em pouco tempo. O próximo gráfico mostra o SampPTSX acima do MA de 50 dias (TSXA50R) com o TSX Composite (TSX). Uma pequena divergência de baixa formada a partir da segunda semana de maio até a terceira semana de junho (4-5 semanas). Mesmo que esta fosse uma divergência relativamente baixa, a distância entre o início de maio e a baixa de junho permitiu uma divergência bastante íngreme. O TSX Composite conseguiu exceder o máximo de maio, mas o indicador não voltou acima de 60 em meados de junho. Um fortemente menor alto formado para criar a divergência, o que foi confirmado com uma quebra abaixo de 50. Conclusões A porcentagem de ações acima de uma média móvel específica é um indicador de amplitude que mede o grau de participação. A participação seria considerada relativamente fraca se o SampP 500 se movesse acima de sua média móvel de 50 dias e apenas 40 de ações estavam acima da média móvel de 50 dias. Por outro lado, a participação seria considerada forte se o SampP 500 se movesse acima de sua média móvel de 50 dias e 60 ou mais de seus componentes também estavam acima da média móvel de 50 dias. Além dos níveis absolutos, os cartistas podem analisar o movimento direcional do indicador. A média está diminuindo quando o indicador cai e se fortalece quando o indicador aumenta. Um indicador crescente do mercado e da queda levaria a suspeitas de fraqueza subjacente. Da mesma forma, um mercado em queda e um indicador crescente sugerem uma força subjacente que poderia anunciar uma reversão de alta. Tal como acontece com todos os indicadores, é importante confirmar ou refutar achados com outros indicadores e análises. Os usuários SharpCharts SharpCharts podem traçar esses indicadores na janela principal do gráfico ou como um indicador que fica acima ou abaixo da janela principal. O exemplo abaixo mostra os estoques SampP 500 acima do MA de 50 dias (SPXA50R) na janela do gráfico principal com o SampP 500 na janela indicadora abaixo. Um SMA de 10 dias (rosa) e uma linha de 50 (azul) foram adicionados à janela principal. A imagem abaixo do gráfico mostra como adicioná-los como sobreposições. O SampP 500 foi adicionado como um indicador selecionando preço e depois entrando SPX para parâmetros. Clique nas opções avançadas para adicionar uma média móvel como uma sobreposição. Clique no quadro abaixo para ver um exemplo ao vivo. Lista de Símbolos Os usuários de Sharpcharts podem traçar a porcentagem ou o número de ações acima de uma média móvel específica para a Dow Industrials, Nasdaq, Nasdaq 100, NYSE, SampP 100, SampP 500 e SampPTSX Composite. As médias móveis específicas incluem os 50 dias, 150 dias e 200 dias. A primeira tabela mostra os símbolos disponíveis para o PERCENT de ações acima de uma média móvel específica. Observe que esses símbolos têm um R no final. A segunda tabela mostra os símbolos disponíveis para o NÚMERO de ações acima de uma média móvel específica. Este é um número absoluto. Por exemplo, o Dow pode ter 20 ações acima da média móvel de 50 dias ou a Nasdaq pode ter 1230 ações acima da média móvel de 50 dias. As parcelas de indicadores com base em PERCENT e NUMBER são idênticas. No entanto, números absolutos, como 20 e 1230, não podem ser comparados. As porcentagens, por outro lado, permitem aos usuários comparar níveis em uma série de índices. Clique na imagem abaixo para ver estes no catálogo de símbolos.
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